grundlæggende indtjeningseffekt er forholdet mellem en virksomheds indtjeningsevne i forhold til virksomhedens aktiver.
grundlæggende INDTJENINGSEFFEKTFORHOLD – begrundelse
samlede aktiver
for at generere indtægter skal en organisation have visse aktiver.
afhængigt af branchen og arten af virksomheden, mængden og værdien af aktiver vil blive bestemt
de finansielle konsekvenser af aktiver: –
- omkostningerne ved anlægsaktiver er kapital i naturen. Så vi behandler det som en del af balancen og ikke resultatopgørelsen.
- aktiver anvendes til produktion. Derfor udsættes de for slitage.
- som et resultat afskriver vi materielle aktiver og afskriver immaterielle aktiver
EBIT (indtjening før renter og skat)
- indtjening før renter og skat er den nettomargin, et selskab har foretaget i løbet af året.
- nettomarginen inkluderer både driftsindtægter og ikke-operative indtægter
- det måler organisationens rentabilitet
grundlæggende indtjeningseffekt-fortolkning
grundlæggende indtjeningseffekt er forholdet mellem en virksomheds indtjeningsevne i forhold til virksomhedens aktiver.
en simpel fortolkning af BEP Ratio er, at aktiverne anvendes effektivt.
jo højere BEP-forhold jo bedre.
Begrænsninger af BEP
- for det første er BEP ikke ultimativ. Ligesom alle de andre økonomiske forhold skal det analyseres yderligere.
- endnu vigtigere er det en vejledende faktor.
- for at konkludere, kan indledningen kun foretages ved at kombinere andre forhold og sammenligne med industristandarder
opdeling af grundlæggende INDTJENINGSEFFEKTFORHOLD
i dette afsnit, lad os prøve at analysere opdelingen af BEP-forholdet. Det er produktet af overskudsgrad & samlede aktiver omsætning.
- overskudsgrad = EBIT / omsætning (salg). Den relevante repræsentation for driftsresultatet er i procent.
- aktiver omsætning = omsætning (salg) / aktiver
- BEP Ratio = driftsmargin * aktiver Omsætning Ratio
Roa (afkast af aktiver) vs. Grundlæggende indtjeningseffekt
afkast af aktiver er forholdet mellem nettoindkomst og samlede aktiver
I modsætning til BEP betragter RoA Driftsindkomsten og udelukker ikke-driftsindkomst
ILLUSTRATION
lad os f.eks. antage, at en investor gerne vil investere sit overskud med enten ‘A’ eller ‘B’. To venner’ ‘A’ og ‘ B ‘ startede deres egen virksomhed den 01. januar 20 ved at investere $ 500.000. De tog begge to lokaler til leje for $2.000.
ven ‘a’ startede sin egen restaurant. Hun købte køkkenudstyr, komfurer, stole og borde, der kostede hende $ 300.000. For første kvartal er hendes salg $ 20.000, og udgifterne var omkring $8.000. ‘A’ tjente en rente på 6% på $ 200.000 tilbage i banken.
‘B’ har startet sit eget konsulentfirma, der designer hjemmesider. Hun lejede et kontor, købte en bærbar computer, få vigtige programmer, der kostede hende $ 50.000. I første kvartal tjente hun en omsætning på $ 20.000, og hendes udgifter er omkring $ 8.000. ‘B’ tjente en rente på 6% på $ 450.000 tilbage i banken.
forudsat at en investor ikke har nogen personlige præferencer, hvilken skal han foretrække og hvorfor?
en hurtig oversigt over Kvartalstransaktionerne
resultatopgørelse
repræsentation af ovenstående data for at nå frem til overskud
BALANCE ark
repræsentation af ovenstående data for at udlede den finansielle stilling
beregning af forhold
BEP (grundlæggende indtjeningseffekt) = EBIT / anlægsaktiver
= $ 5,500 / $292,500 for VEN a = 0.0188 eller (1.88%)
= $ 15.500 / $ 48.750 for ven B = 0.3179 eller (31.79%)
RoA (afkast af aktiver) = driftsindtægter / anlægsaktiver
= $ 2.500 / $292.500 for Ven A = 0.0085 eller (00.85%)
= $ 8.750 / $ 48.750 for ven B = 0.1795 eller (17.95%)
som diskuteret ovenfor, jo højere BEP-forholdet er, desto bedre bruges virksomhedens aktiver til at generere indtjening. Derfor kan vi konkludere, at friend B ‘ s forretning er bedre til investering, da det giver væsentligt højere afkast. BEP-forholdet i dette konkurrerende investeringsscenarie er 0,0188: 0,3179 (A: B).
for at konkludere
grundlæggende indtjeningseffekt er en simpel beregning udført af en organisation for at etablere forholdet mellem EBIT og aktiverne. Med andre ord viser det indtjeningsstyrken for de aktiver, som virksomheden anvender.